期权合约加挂规则,期权 合约

（一）个股期权合约简介

个股期权合约的条款主要包括以下内容：合约主体名称（代码）、期权类型、合约单位、到期月份、行权价格、行权价格区间、最后交易日、行权日、行权交割方式、交割日等

合约类型为看跌期权或看涨期权< /p>

(1)看涨期权的买方有权根据合约内容在规定期限内（如到期日）制定购买价格。期权卖方以约定价格（行权价）购买指定数量的标的证券（股票或ETF）；看涨期权卖方有义务在期权行权时按行权价格出售指定数量的标的证券。

（2）看跌期权买方有权按约定价格向期权卖方出售指定数量的标的证券（股票）（行权）根据合同内容，在指定期限（如到期日）内进行价格调整。或ETF）；看跌期权的卖方有义务在看跌期权行权时以行权价格买入指定数量的标的证券。

合约单位是指单张合约对应的标的证券（股票或ETF）的数量。股票期权合约的单位为：

1）20元（含）以下每张合约标的股票数量为10000股；

2）每张20元至100元（含）之间，一份合约标的股票数量为5000股；

3）100元以上每张合约标的股票数量为1000股； ETF期权合约的单位为10,000。

标的证券进行公积金转增股本、权益分红、配股等时，该证券将除权除息；此时，期权合约需要相应调整，调整后的合约单位将四舍五入至整数部分。剩余余额由权利方与义务方按照除权除息日调整后的参考溢价（义务方支付剩余余额*调整后的参考溢价*合约张数）向义务方结算。因价格变动而增加新合约并列出新月份合约时，均采用调整前的合约单位。

（二）个股期权交易规则

您好，个股期权的概念：每张合约的标的股票数量就是个股期权。个股期权合约是指交易所统一制定的规定。一种标准化合约，其中合约买方有权在未来某个时间以特定价格买入或卖出标的证券。买家支付一定金额的期权费（也称溢价）来获得权利，但不承担买入或卖出的义务。卖方在收取一定数额的期权费后，必须无条件服从买方的选择，并在一定期限内履行交易时的承诺。
个人股票期权主要可以分为两类：看涨期权和看跌期权。只要你购买了股票期权，无论是看涨期权还是看跌期权，你都只有权利而没有义务。即到期时可以按约定价格买入，也可以按约定价格卖出，但买方可以自由选择。所有人都必须无条件履行合同条款。因此，期权买方的风险是有限的（最大损失是权利金），但理论上的利润是无限的；同时，期权卖方（无论看涨期权还是看跌期权）只有义务而没有权利，理论上风险无限，收益有限（最大利润为权利金）。
从海外经验来看，个股期权推出后，往往对标的股票的交易量有一定的提振作用。这是因为期权具有双向交易和日内反转交易的特点，可以吸引大量投机资金参与，这也带来了更大的套利机会。同时，对于个股期权购买者来说，最大的损失只是权利金，而且由于杠杆的存在，利润空间广阔，成为投资者对冲、规避风险的有效工具。
3.个股期权合约条款
个股期权合约条款包括以下主要内容：合约主体名称（代码）、期权类型、合约单位、到期月份、行权价格、行权价格区间、合约类型等。由于最后交易日、行权日、行权交割方式、交割日均为看涨期权或看跌期权系统蒸发散。
(1)看涨期权 看涨期权买方有权按照约定在规定期限内（如到期日）以约定价格（行权价）向期权卖方购买指定数量的标的证券。合同内容。 （股票或ETF）；看涨期权的卖方有义务在期权行权时以行权价格出售指定数量的标的证券。
（2）看跌期权（Put Option）看跌期权买方有权在规定期限（如到期日）内按约定价格（行权价）向期权卖方出售规定数量的股票根据合同内容。标的证券（股票或 ETF）；当看跌期权被行使时，卖方有义务以行权价格购买指定数量的标的证券。合约单位是指单个合约对应的标的证券（股票或ETF）的数量。
单位股票期权合约的规定如下： 1）20元（含）以下的每张合约标的股票数量为10000股； 2）20元至100元（含）每张合约标的股票数量为5000股； 3）100元以上每张合约标的股票数量为1000股； ETF期权合约的单位为10,000。标的证券进行权益分派、公积金转增股本、配股等时，该证券将进行除权、除息处理；这时，期权合约就需要进行相应的调整。调整后，以合约单位为整数部分，剩余尾数作为除权、除息处理。调整后的参考保费将在义务方与义务方之间每日进行结算（义务方支付剩余余额*调整后的参考保费*合同数量）给义务方。因价格变动而增加新合约并列出新月份合约时，均采用调整前的合约单位。合约到期月份为当月和下个月，以及3月、6月、9月和12月连续两个季度月份（下季度和每隔一个季度），共4个月合约，挂牌交易。同时。
该合约的最后交易日设定为每个合约到期月份的第四个星期三（遇法定节假日顺延）的合约行权日，与最后交易日（E日）相同。期权的执行和交割时间为E+1（对于行权方，可在E+1准备好标的证券；对于行权方，在E+1日终收到行权证券，并可T+2 出售）。到期日与合约最后交易日相同。单独的执行方法股票期权是欧式的。即个股期权合约的买方（权利方）只能在合约到期日按照期权合约事先约定的行权价格提出行使期权。执行价格是期权的执行价格。
对于看涨期权，买方有权以行权价向期权卖方购买标的证券。对于看跌期权，买方有权以行使价向卖方出售标的证券。平值期权行权价格的确定方法：根据支持原则（四舍五入，中心更接近较高价格），取挂牌价格最接近标的证券的行权价格根据前一交易日的行权价格区间确定。但当行权价格因合约调整而发生变化时，调整后的行权价格不取决于档位ing。行权价格系列在每个到期月份设定多个具有相同标的证券的期权合约，仅行权价格不同，但其他要素相同。这些合约的不同价格构成了一个行权价格系列。行权价格系列将包括至少 1 个价内值（行权价格根据行权价格之间的间隔调整，可能是价外的，也可能是价内的），1-2虚拟值和1-2个实际值。行权价格区间采用分级加杠杆的方式，根据不同的行权价格设定不同的价格区间。
点击设置相邻行权价合约距离：1元以内0.05| 1元至2元（含）0.1| 2元至5元（含）0.25元至10元（含）0.5 | 10元至20元（含）1 | 20元至50元（含） 250元至100元（含） 5 | 10-个人合同交付100元以上股票期权采用实物交割方式（场外个股股票期权采用现金交割），即期权行权时，双方均进行股票交割。对于看涨期权，义务方根据行权价格将相应资金移交给义务方，义务方将股票移交给义务方；对于看跌期权，义务方将股票移交给义务方，义务方根据行权价格移交相应的资金。资金将移交给正确的一方。特殊情况，可采用现金结算。
风险提示：本信息不构成任何投资建议。投资者不应利用这些信息来代替其独立判断或仅根据这些信息做出决策。不构成任何买卖操作，不保证任何回报。如果您自行操作，请注意仓位控制和风险控制。

㈢如何调整股票期权合约

除息日，交易所将行权标的所有未到期合约的合约单位和期权合同。价格调整，新增合约单位大于10000（按四舍五入原则四舍五入为整数），行权价格按一定比例向下调整（按四舍五入原则保留小数点后3位） ）。

㈣期权合约是什么意思？

期权合约是以金融衍生品（如股票、股指、外汇、期货合约、商品债务工具）为标的的交易合约物，又分为看涨期权（call option）合约和看跌期权（put option）合约。
期权合约的组成：期权合约主要由交易单位、最低价格c组成涨价、每日价格最大波动限额、执行价格、执行价格区间、合约月份、最后交易日、合约到期日、溢价。

扩展信息：
期权是指一种合约，起源于18世纪末的美国和欧洲市场，赋予持有人在特定日期或该日期之前的任何时间购买的权利以固定价格购买或出售资产的权利。选项定义要点如下：
1．选择就是权利。期权合约至少涉及两方：买方和卖方。持有人享有权利但不承担相应的义务。
2。选项的主题。期权的标的资产是选择购买或出售的资产。它包括股票、政府债券、货币、股指、商品期货等。期权是这些标的资产的“衍生品”，因此被称为衍生品五种金融工具。值得注意的是，期权立权人不一定拥有标的资产。期权可以“卖空”。期权买家实际上可能不想购买标的资产。因此，当期权到期时，双方不一定进行标的资产的实物交割，而只需根据差价补足价格即可。
3。截止日期。双方约定的期权到期日称为“到期日”。如果期权只能在到期日执行，则称为欧式期权；如果期权可以在到期日及其之前的任何时间执行，则称为美式期权。
4。执行选项。基于期权合约买卖标的资产的行为称为“执行”。期权合约中约定的期权持有人购买或出售标的资产的固定价格称为“执行价格”。 <国内期权发展
2015年2月9日，上证50ETF期权在上海证券交易所上市。这是第一个国内交易所期权。这不仅宣告了我国期权时代的到来，也意味着我国已经拥有全套主流金融衍生品。
2017年3月31日，豆粕期权在大连商品交易所上市，成为国内首个期货期权。
2017年4月19日，白糖期权在郑州商品交易所挂牌交易。
2018年9月25日，上海期货交易所铜期权挂牌交易。
2019年以来，国内期权市场快速发展。股票类别扩大至包括上海证券交易所300 ETF期权、深圳证券交易所300 ETF期权和中国金融期货交易所300股指期权。商品期权陆续推出玉米、棉花、黄金等十余个品种d. 。